부동산 하락기, KODEX 다우존스미국리츠(H)를 째려보자.
금리인상의 절정기,
부동산 가격은 지속적인 하락세
1. 미국 금리전망
미국 중앙은행 기준금리 4.00% (12.13.기준)
대부분의 사람들은 미국 연방준비제도(Fed·연준)도
이달 연방공개시장위원회(FOMC) 회의에서
'자이언트 스텝(기준금리 0.75%포인트 인상)'을 멈추고
기준금리를 0.5%포인트 올리는 '빅스텝'을 단행할 것으로 예상하고 있다.(12월 기준)
파월의 입장은 기준금리를 높인 상태에서
오래 유지하여 목표물가 2%에 근접할때까지
금리를 내리지 않겠다는 장기적인 전망을 내놓았다.
이런 상황에서 대출을 기반으로 한 리츠주의 전망은 좋지 않을 수 밖에 없으며,
세계적으로 금리를 올리는 추세이기 떄문에,
미국리츠주도 주가가 연일 떨어지고 있는 상황이다.
2. 가격이 저렴해졌을 때, 다음 물결을 준비해보자.
10년 미국주택가격지수를 보았을 때,
미국은 과거부터 저금리정책을
기조로 부동산가격이 꾸준히 상승해왔다는 사실을 알 수있다.
지금은 2022년 8월 30일을 기점으로 약 2% 떨어진 모습을 보이고 있다.(11월 29일 기준 392.0)
미국은 물가를 잡기위해
장기적으로 높은 금리를 유지하여
위 곡선은 아래로 향할 전망이다.
하지만, 미국은 과거부터 부채를
인플레이션으로 상쇄해왔던 나라이기에,
이 하향곡선에 분할하여 투자를 한다면
좋은 결과를 기대할 수 있을 것같다.
3. KODEX 다우존스미국리츠(H)는 어떤친구인가?
3-0. 소개
미국 거래소에 상장된 REITs(Real Estate Investment Trusts)와 부동산개발·관리·보유·중개 등 부동산 관련 기업으로 구성된 지수라고 한다.
3-1. 월배당 지급
| 배당 기준일 | 실 지급일 | 금액 |
| 2022.11.30 | 2022.12.02 | 24(좀적네..?) |
| 2022.10.31 | 2022.11.02 | 45 |
| 2022.09.30 | 2022.10.05 | 42 |
3-2. 연 보수 0.09%(생각보다 저렴한편)
3-3. 수익률(시장가격 기준)
| 1개월 | 3개월 | 6개월 | 1년 |
| -3.01 | -11.15 | -10.11 | -21.05 |
실제로 주가 그래프를 보면 참담하다.
하지만 오히려 이게 기회가 아닐까? 라는 생각이 든다.
3-4. 구성종목(TOP 11)
| 번호 | 종목명 | 종목코드 | USD(투자금) | 투자비율 | 평가금액 |
| 1 | PROLOGIS INC | PLD US Equity | 323.04 | 8.27 | 49,119,363 |
| 2 | AMERICAN TOWER CORP | AMT US Equity | 162.92 | 7.67 | 45,541,296 |
| 3 | DJ US REAL ESTATE F2212 | DJEZ2 Equity | 0.84 | 6.24 | 37,048,139 |
| 4 | EQUINIX | EQIX US Equity | 31.88 | 4.74 | 28,162,975 |
| 5 | CROWN CASTLE Inc | CCI US Equity | 151.52 | 4.67 | 27,693,720 |
| 6 | PUBLIC STORAGE | PSA US Equity | 55.28 | 3.62 | 21,505,175 |
| 7 | REALTY INCOME CORP | O US Equity | 216.08 | 3.07 | 18,204,532 |
| 8 | SIMON PROPERTY GROUP INC | SPG US Equity | 114.56 | 2.95 | 17,483,643 |
| 9 | VICI PROPERTIES INC | VICI US Equity | 337 | 2.52 | 14,947,060 |
| 10 | COSTAR GROUP | CSGP US Equity | 138.56 | 2.46 | 14,616,838 |
| 11 | SBA COMM | SBAC US Equity | 37.76 | 2.40 | 14,225,021 |
개별종목들을 검색해보며 공부해볼 예정..
4. 현재 여유 현금이 있으시다면..
월배당을 통해
현금흐름을 확보함과 동시에
이후에 금리인하와 동시에 이루어지는 부동산가격 상승의 물결에 한번 탑승해봐도 되지 않을까?
사실 이 ETF는 연금확보용으로도 추천하는 상황으로 보인다.
멀리 생각하고, 쉽게 투자해보자.
이 글은 개인적인 의견이며
투자에 대한 최종 판단은 본인의 선택이며
그에 따른 책임 역시 투자자에게 있습니다.
끝.